Interaktive Broker Optionen Cash Settlement

Ja. Dies ist besonders wichtig für Unternehmenspartner (Direktoren, Offiziere, etc.) aufgrund der verschiedenen Einschränkungen, denen sie unterliegen. Barausgleich ist nicht so üblich wie physische Abwicklung, und it039s in der Regel für Optionskontrakte auf der Grundlage von Wertpapieren, die aren039t leicht übertragen oder geliefert. Zum Beispiel werden Verträge, die auf Indizes, Fremdwährungen und Rohstoffen basieren, in der Regel bar ausgeglichen. Cash-Settled-Optionen sind in der Regel europäischen Stil, was bedeutet, dass sie automatisch bei Verfall abgewickelt werden, wenn sie im Gewinn sind Wenn der Basiswert ein Index ist, ist die CBOE FLEX Option eine gute Lösung. Wenn ein einzelner Name und der Nominalwert ausreichend sind, ist eine OTC-Lösung erforderlich. (OTC) Derivate sind maßgeschneiderte Verträge, die in der Art und Weise, wie ihr Name vorschlägt, abgewickelt werden: Sie werden zwischen den Kontrahenten ausgehandelt, anstatt an einer Börse gehandelt zu werden. Dies würde mit deinem Broker geschehen. Siehe Knowledge Center - Brokerage für weitere Informationen. 205 Aufrufe middot View Upvotes middot Nicht für ReproductionCash Konto: Abgelegt Bargeld. Margin Account: 160Total Barwert Aktienkurs Anleihe Wert Fonds Wert Nicht-U. S. Amp Kanadische Wertpapiere Optionen Wert aufgelaufene Zinsen aufgelaufen Dividenden. Cash-Konto: 160Total Cash Value Rohstoffe Option Wert - Futures Instandhaltung Margin Anforderung Minimum (0, Futures PampL). Margin Account: 160Total Barwert - Futures Instandhaltung Margin Anforderung. Spezielles Memorandum-Konto Wenn diese Werte am Ende des Handelstages unter Null fallen, werden die Positionen liquidiert. Ein besonderes Konto, das mit einem Reg T Margin-Konto verknüpft ist, das zum Zwecke der Anwendung der anfänglichen Margin-Anforderungen am Ende des Handelstages beibehalten wird. Max ((EWL - US-Margin-Anforderungen), (Vor-Tag-SMA - Änderung in Tagen Bargeld - US-Anfangsmargin-Anforderungen für Trades, die während des Tages gemacht wurden)) berechnet Ende des Tages nach US-Lagerbestimmungen, unabhängig vom Handelsland. Zum Zeitpunkt des HandelsKonfigurieren Ihres Kontos Handelsanforderungen In der folgenden Tabelle sind die Anforderungen aufgeführt, die Sie treffen müssen, um jedes Produkt handeln zu können. Seien Sie sicher, die Notizen am unteren Rand des Tisches zu lesen, da sie wichtige zusätzliche Informationen enthalten. Beachten Sie, dass die untenstehenden Informationen nicht für Konten gelten, die Indien als das Land der rechtlichen Aufenthaltserhebung aufführen. Wichtig: Um als IB-Kunde zu qualifizieren, müssen Sie diese Voraussetzungen erfüllen: Sie müssen mindestens 100 Trades für jeden Produkttyp oder 100 simulierte Trades in unserer Echtzeit-Demo durchgeführt haben. Um ein Produkt zu handeln, musst du ein gutes oder umfangreiches Wissensniveau für dieses Produkt haben. Um Optionen, Futures oder Cash Forex handeln, müssen Sie mindestens zwei Jahre Handelserfahrung mit diesem Produkt haben. Ihr Netto-Wert kann nicht kleiner sein als Ihr Liquid Net Worth. Um für ein Portfolio-Margin-Konto zu qualifizieren, muss Ihr Netto-Wert und Liquid Net Worth jeweils größer als 100.000 USD sein. Aktien, Anleihen, Optionsscheine, Investmentfonds 1 Liquid Net WorthIncome Minderjährige Einkommen oder Wachstum oder Handelsgewinne oder Spekulationen oder Hedging 20.000Any (Kunden im Alter von 18-21 sind berechtigt, Aktien zu handeln, wenn sie alle anderen Anforderungen erfüllen) Reg T Margin Account Growth oder Handelsgewinne oder Spekulationen oder Hedging-Portfolio Margin Account Trading Profits oder Spekulationen Liquid Net WorthIncome Minimums Alter Reg T Margin Account Growth oder Trading Profits oder Spekulationen oder Hedging 100.000Any ODER 20000 40000 Portfolio Margin Account Trading Profits oder Spekulationsoptionen, Penny Stocks - (Aktien sind Automatisch ausgewählt, wenn Sie Optionen auswählen) 2, 3, 5 Liquid Net WorthIncome Minimums Alter Trading Profits oder Spekulationen Reg T Margin Account Trading Profits oder Spekulation Portfolio Margin Account Trading Profits oder Spekulationen Limited Option Handel ist auch mit jedem Anlageziel vorhanden. Begrenzter Optionshandel ermöglicht es Ihnen, die folgenden Optionsstrategien zu handeln: Lange Anrufe oder Put Covered Calls Short Naked Put: Nur wenn von Bargeld abgehalten Call Spread: Nur im europäischen Stil Cash-Settled Put Spread: Nur im europäischen Stil Cash-Settled Long Butterfly: Nur Im europäischen Stil Bargeld abgewickelt Iron Condor: Nur im europäischen Stil Cash abgewickelt Long Call und Put Cash Forex 4, 5 Liquid Net WorthIncome Minimums Alter Reg T Margin Account Trading Profits oder Spekulation oder Hedging Portfolio Margin Account Trading Profits oder Spekulation Futures, Futures Optionen 6 , 7 Liquid Net WorthIncome Minimums Alter Wachstum oder Handelsgewinne oder Spekulationen 7 oder Hedging Reg T Margin Account Growth oder Trading Profits oder Spekulationen 7 oder Hedging Portfolio Margin Account Trading Profits oder Spekulationen 7 Single-Stock Futures 2 Liquid Net WorthIncome Minimums Alter Reg T Margin Kontowachstum oder Handelsgewinne oder Hedging-Portfolio Margin Account Trading Profits oder Spekulationen Nur Bewerber mit US-Konten und US-Residenz können gegenseitige Fonds handeln. Wenn Sie nur Optionen oder nur Single-Stock Futures auswählen, werden die Bestände automatisch auch ausgewählt. Für Optionen, zusätzlich zu den Jahren Handel und Handel pro Jahr Anforderungen, Ihre Gesamtlebensdauer Optionen Trades muss mindestens 100. Für Optionen, ist dies als Aktienhandel Optionen Trades Futures Trades mindestens 100 Gesamt-Trades Lebensdauer definiert. Für Cash Forex, zusätzlich zu den Jahren Trading und Trades pro Jahr Anforderungen, Ihre Gesamtlebensdauer Forex Trades muss mindestens 100. Für Forex ist dies definiert als Aktien Trades Optionen Trades Futures Trades Forex Trades mindestens 100 Gesamtlebensdauer Trades. Bewerber, die die Lehre Prüfung für Optionen oder Forex abgeschlossen sind, sind von der zwei Jahre Erfahrung Anforderung zum Handel Optionen oder Cash Forex befreit. Wenn Sie nur Futures-Optionen auswählen, werden automatisch Futures ausgewählt. Die Spezielle Anlagezielanforderung gilt nicht für Futures - und Futures-Optionen, die in einem Trust-Konto handeln. Für Nicht-US - und Nicht-Kanadische Konten IB SM InteractiveBrokers, IB Universal Account, Interactive Analytics, IB Options Analytics SM IB SmartRouting SM Portfolio Analyst TM und IB Trader Workstation SM sind Dienstleistungsmarken und Warenzeichen von Interactive Brokers LLC. Unterlagen für alle Ansprüche und statistischen Informationen werden auf Anfrage zur Verfügung gestellt. Alle dargestellten Trading-Symbole dienen lediglich der Veranschaulichung und sind nicht dazu bestimmt, Empfehlungen darzustellen. Das Risiko des Verlustes im Online-Handel von Aktien, Optionen, Futures, Forex, ausländischen Aktien und Anleihen kann erheblich sein. Optionen sind nicht für alle Anleger geeignet. Weitere Informationen finden Sie in den Merkmalen und Risiken der standardisierten Optionen. Für eine Kopie besuchen Sie theoccaboutpublicationscharacter-risks. jsp. Vor dem Handel müssen die Kunden die relevanten Risiken zur Offenlegung von Risiken auf unserer Warnings and Disclaimers Seite - interactivebrokersdisclosure lesen. Der Handel am Marge ist nur für anspruchsvolle Anleger mit hoher Risikobereitschaft. Sie können mehr als Ihre ursprüngliche Investition verlieren. Für weitere Informationen über Margin Darlehen Preise, siehe interaktive Brokersinterest. Sicherheits-Futures beinhalten ein hohes Maß an Risiko und sind nicht für alle Anleger geeignet. Der Betrag, den Sie verlieren können, kann größer sein als Ihre ursprüngliche Investition. Bevor Sie Sicherheits-Futures handeln, lesen Sie bitte die Security Futures Risk Disclosure Statement. Für eine Kopie besuchen interaktive Brokersdisclosure. Es besteht ein erhebliches Verlustrisiko im Devisenhandel. Der Abrechnungstermin der Devisengeschäfte kann aufgrund von Zeitzonenunterschieden und Feiertagen variieren. Beim Handel über Devisenmärkte kann dies eine Kreditaufnahme zur Abwicklung von Devisengeschäften erfordern. Der Zinssatz für Fremdkapital muss bei der Berechnung der Handelskosten über mehrere Märkte hinweg berücksichtigt werden. INTERAKTIVE BROKERS ENTITIES INTERACTIVE BROKERS LLC ist Mitglied NYSE - FINRA - SIPC und reguliert von der US Securities and Exchange Commission und der Commodity Futures Trading Commission. Hauptsitz: One Pickwick Plaza, Greenwich, CT 06830 USA Interaktive Broker INTERAKTIVE BROKER KANADA INC. Ist Mitglied der Investment Industry Regulatory Organization of Canada (IIROC) und Mitglied - kanadischen Investor Protection Fund. Kennen Sie Ihren Berater: Sehen Sie sich den IIROC AdvisorReport an. Der Handel mit Wertpapieren und Derivaten kann ein hohes Maß an Risiko beinhalten und die Anleger sollten auf das Risiko vorbereitet sein, ihre gesamte Investition zu verlieren und weitere Beträge zu verlieren. Interactive Brokers Canada Inc. ist ein ausführender Händler und bietet keine Anlageberatung oder Empfehlungen zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren oder Derivaten. Sitz der Gesellschaft: 1800 McGill College Avenue, Suite 2106, Montreal, Quebec, H3A 3J6, Kanada. Interactivebrokers. ca INTERAKTIVE BROKER (INDIEN) PVT. LTD Ist Mitglied von NSE. BSE NSDL sebi. gov. in. Regn. Nr. NSE: INBFE 231288037 (CMFOCD) BSE: INBFE 011288033 (CMFOCD) NSDL: IN-DP-NSDL-301-2008. CIN-U67120MH2007FTC170004 Sitz der Gesellschaft: 502A, Times Square, Andheri Kurla Straße, Andheri Ost, Mumbai 400059, Indien. Tel: 91-22-61289888 Fax: 91-22-61289898 interactivebrokers. co. in INTERAKTIVE BROKERS SECURITIES JAPAN INC. 187 03-4588-9700 (830-1730) Sitz der Gesellschaft: 4. Etage Tekko Kaikan, 3-2-10 Nihonbashi Kayabacho, Chuo-Ku, Tokyo 103-0025 Japan interactivebrokers. co. jp INTERAKTIVE BROKER HONG KONG LIMITED wird von der Hong Kong Securities and Futures Commission reguliert und ist Mitglied der SEHK und der HKFE. Eingetragenes Büro: Suite 1512, zwei Pacific Place, 88 Queensway, Admiralty, Hongkong SAR interactivebrokers. hkInteractive Brokers bietet derzeit die Möglichkeit, Aktien zu verkaufen, bevor sie die Lieferung auf Intra-Day-Basis. In Übereinstimmung mit IBrsquos Intra-Day-Shorting-Regeln, sind Händler verpflichtet, Aktien verkauft oder schließen Short-Lager Positionen vor dem Ende der Trading-Sitzung zu liefern. Sollten Händler eine kurze Bestandsposition intra-day und halten die Position zehn Minuten vor dem Ende der Trading-Session um 15:20 IST, Interactive Brokers können, auf einer bestmöglichen Bemühungen, schließen Sie die Position in Ihrem Namen. Wird die Position bis zum Ende des Tages nicht abgeschlossen und die Aktien werden nicht vor dem Abwicklung vom Kunden ausgeliefert, so wird der Verlust wegen Versteigerung vom Kunden getragen. Bitte beachten Sie, dass die Preise auf dem Auktionsmarkt sehr variabel und in der Regel nicht günstig im Vergleich zum normalen Markt sind. Es ist wichtig zu beachten, dass IB keine Schließungsaufträge für kurzfristige Lagerpositionen des Kunden berücksichtigt, die noch arbeiten können. Wenn Ihr Konto zehn Minuten vor dem Ende der Trading-Sitzung eine kurze Position einnimmt und Sie Arbeitsplätze zum Schließen dieser Positionen platziert haben, besteht die Möglichkeit, dass Ihre Abschlussaufträge ausgeführt werden und dass IB dazu beitragen wird, Ihre Short-Position zu schließen. In dieser Situation sind Sie verantwortlich für beide Hinrichtungen und müssen Ihre lange Position entsprechend verwalten. Für diese manuelle Bearbeitung wird zusätzlich zu jeglichen externen Sanktionen bei kurzfristigen Lagerpositionen, die zu Auktionsgeschäften führen, eine Gebühr in Höhe von INR 2.000 erhoben. Daher fordern wir die Kunden dringend auf, ihre Positionen zu überwachen und entsprechende Maßnahmen zu ergreifen, um dies zu vermeiden. Unten ist eine Auflistung von einigen der häufiger verwendeten Margin-Bedingungen: Equity mit Loan Value (ELV) ndash Formuliert die Grundlage für die Feststellung, ob ein Client über die notwendigen Vermögenswerte verfügt, um entweder Sicherheitspositionen zu initiieren oder zu pflegen. Bargeldbestandswert Anleihe Wert Investmentfonds Wert Europäischer und asiatischer Optionswert (ohne Marktwert U. S.-Wertpapiere Amp-Futures-Optionen und Bargeld im Futures-Segment). Verfügbare Fonds (ELV ndash Anfangsspanne) ndash entspricht dem Eigenkapital mit dem Kreditwert abzüglich der anfänglichen Margin-Anforderung. Excess Liquidity (ELV ndash Maintenance Margin) ndash entspricht dem Eigenkapital mit dem Kreditwert abzüglich der Maintenance Margin Requirement. Anfängliche Margin Anforderung - Der Mindestanteil eines neuen Sicherungskaufs, den ein Anleger in bar bezahlen muss. Für US-Aktien ist dies durch Reg. T und ist derzeit 50 (Reg. T Initial Margin). Da IB die Marge auf Echtzeit berechnet und Reg. T wird am Ende des Tages erzwungen, IB führt eine anfängliche Margin-Anforderungsprüfung am Handelspunkt ein, wenn auch mit einer Rate, die im Allgemeinen weniger als 50 (IB Anfangsspanne) beträgt. Wartungsspanne Anforderung ndash die Höhe des Eigenkapitals, die beibehalten werden muss, um weiterhin eine Position zu halten. In den USA geben die Regeln der Börsenbörsen die Pflichtenanforderungen an Wertpapiergeschäfte an, die der SEC-Zulassung unterliegen. Die Börsenerhaltungsspanne für langfristige Aktienpositionen ist derzeit auf 25 festgelegt, obwohl die Broker oft über die hier liegenden Hausmargenanforderungen hinausgehen, insbesondere wenn die Sicherheit als preiswert angesehen wird oder volatilen Preisänderungen unterliegt. Die Umtauschmarge-Margin-Anforderung für kurzfristige Bestandspositionen ist derzeit auf 30. Net Liquidating Value (NLV) ndash für ein Depot ist gleich Bargeld Wert Aktienwert Wertpapiere Optionen Wert Anleihe Wert Fonds Wert. Für ein Rohstoff-Konto entspricht der Gesamt-Cash-Value-Rohstoffe Optionen Wert. Soft Edge Margin (SEM) ndash, wenn während des Handelstages ein Accountrsquos Equity mit Loan Value gleich mindestens 90 der Wartungsspanne Voraussetzung ist, wird es nicht unterliegen Liquidation bis 15:45 ET für US-Aktien (dh die frühesten von : 15 Minuten vor Marktschluss, 15 Minuten vor Ende der Liquidationsstunden oder Beginn der Reg. T-Durchführungszeit), zu welchem ​​Zeitpunkt die Wartungsspanne erforderlich ist. SEM Startzeit für U. S. Aktien ist 09:30 ET und für andere Produkte die später von: der Markt offen (letzte offene Zeit, wenn mehrfach aufgeführten) oder Beginn der Liquidationszeiten. Buying Power - der maximale Dollarkurs von Wertpapieren, die Sie in Ihrem Konto kaufen können, ohne zusätzliches Eigenkapital einzureichen. Für ein Bargeldkonto ist dies gleich dem kleineren von ELV oder dem vorherigen Tag ELV abzüglich der anfänglichen Margin Requirement. Für ein Margin-Konto entspricht dies den Available Funds 4 (Gegenseitigkeit der 25 Maintenance Margin Rate) Spezielle Memorandum Account (SMA) ndash stellt weder Eigenkapital noch Bargeld dar, sondern vielmehr eine Kreditlinie, die bei der Marktwert von Wertpapieren in einem Reg entsteht. T-Margin-Konto-Wertsteigerung. Während eine Erhöhung des Marktwertes gegenüber den ursprünglichen Kosten SMA verursacht, hat ein nachträglicher Rückgang des Marktwertes keine Auswirkung auf SMA. SMA wird nur dann ablehnen, wenn sie zum Kauf von Wertpapieren oder zur Abberufung von Bargeld verwendet wird und die einzige Beschränkung in Bezug auf ihre Verwendung besteht darin, dass die zusätzlichen Käufe oder Abhebungen das Konto nicht unter die Wartungsmargin-Anforderung bringen. SMA wird auch bei Bargeldeinlagen oder Dividenden auf einem Dollar für Dollarbasis steigen. Wertpapiere Brutto-Positionswert (GPV) ndash Absoluter Wert des Long-Aktienwerts Short Stock Value Long Option Wert Short Option Wert Langer SSF-Nominalwert Kurzer SSF-Nominalwert Fondswert. Die besondere Regelung, die den Mindestbetrag der Margin-Sicherheiten festlegt, die jeder Makler von Kunden, die in US-Börsennotierungen tätig sind, abwickeln muss, hängt in der Regel von den folgenden drei Faktoren ab: 1. Produktklassifizierung - die Hauptdeterminante der Regulierungsaufsicht beruht darauf, Produkt wird als Sicherheit oder Ware eingestuft. Sicherheitsprodukte, einschließlich Aktien, Anleihen, Optionen und Investmentfonds, werden durch die Securities and Exchange Commission (SEC) geregelt. Rohstoffprodukte, zu denen Futures-Kontrakte und Optionen auf Futures-Kontrakte gehören, werden durch die Commodities Futures Trading Commission (CFTC) geregelt. Single-Stock-Futures, eine spezielle Klasse von Futures-Kontrakten, gelten als Hybrid-Produkt unterliegen der gemeinsamen Regulierung durch die SEC und CFTC. Im Falle von Sicherheitsprodukten ist die US-Notenbank, die als Federal Reserve (FRB) bezeichnet wird, für die Regulierung der Kreditausweitung durch Makler und Händler verantwortlich. Dies geschieht durch die Verordnung T oder Reg T, wie es allgemein angeführt wird, die die Festlegung eines Margin-Kontos vorsieht und die die anfänglichen Margin-Anforderung und die Zahlungsregeln für bestimmte Wertpapiergeschäfte vorsieht. Zum Beispiel, auf Aktienkäufe, erfordert Reg T derzeit eine anfängliche Margin-Einzahlung durch den Kunden gleich 50 von dem Kaufwert, so dass der Broker Kredit verlängern oder finanzieren die restlichen 50. Reg T nicht Margin Anforderungen für Wertpapiere Optionen, die Unter die Zuständigkeit der Austauschregeln fallen (vorbehaltlich der Genehmigung des SEC). Darüber hinaus hat die FRB von der Reg T die Behörde ausgeschlossen, um entweder Anfangs - oder Wartungsmargin-Anforderungen an Wertpapierpositionen in einem Portfolio-Margining-Konto festzulegen. Hier liegt die Margin-Behörde bei den Sicherheitsaustauschen, deren Regeln der SEC-Zulassung unterliegen. Die Behörde für die Festsetzung von Margin-Raten auf Rohstoff-Produkte wohnt mit den Börsen-Börsen, mit Ausnahme von breit angelegten Aktienindex-Futures, für die die FRB hat die Autorität an die CFTC delegiert. Im Falle von Einzelaktien-Futures wird die Marge durch die Börsenbörse festgelegt und unterliegt der SEC-Genehmigung, soweit die Position in einem Depotkonto geführt wird, und vorbehaltlich einer Vereinbarung, dass die Marge gleichwertig ist, ob sie in einem Wertpapier - oder Warenkonto gehalten wird . Die Marge für Einzelaktien-Futures wird derzeit auf 20 des Basiswerts gesetzt. 2. Initiale oder Instandhaltung - Anfangsspanne bezieht sich in der Regel auf den Betrag des Geldes oder dessen Äquivalent, den der Kunde einzahlen muss, um die Position und die Instandhaltungsspanne einzustellen, die Höhe des Eigenkapitals, die beibehalten werden muss, um die Position fortzusetzen. Wie oben erwähnt, kontrolliert die Reg T die anfängliche Margin-Anforderung für Wertpapiergeschäfte. Die Regeln der Börsenbörsen geben die Aufrechnungsspanne für Sicherheitsvorgänge an, die der SEC-Zulassung unterliegen. Die Instandhaltungsspanne für langfristige Aktienpositionen ist derzeit auf 25 festgelegt, obwohl die Broker oft über die hier liegenden Hausmargenanforderungen hinausgehen, insbesondere wenn die Sicherheit als preisgünstig erachtet wird oder volatilen Preisänderungen unterliegt. Der Rohstoffbörsen stellen sowohl die anfänglichen als auch die Aufrechnungsspanne für die von ihnen aufgelisteten Produkte fest (vorbehaltlich der Bestimmungen für breit angelegte Index-Futures und Single-Stock-Futures, wie oben erwähnt). 3. Listing Exchange - wie oben erwähnt, im Falle von US-Wertpapieren die Börsenbörse hat die Befugnis, Regeln für die Aufrechterhaltungsspanne für Positionen in einem Reg T-Margin-Konto und Initial - und Wartungsspanne (derzeit gleich) festzulegen Positionen in einem Portfolio-Margin-Konto gehalten. Die Regeln für die Währungsregelung bedürfen jedoch einer vorherigen SEC-Genehmigung, die sicherstellt, dass die Margin-Anforderungen über den Austausch hinweg konsistent festgelegt werden. Vorbehaltlich der oben genannten Bestimmungen tragen die Warenaustausche die Befugnis zur Erfüllung der anfänglichen und Wartungsmargenanforderungen. Die US-Rohstoffbörsen verwenden grundsätzlich die gleiche risikoorientierte Margining-Methodik, die als SPAN bezeichnet wird, um die Margin-Anforderung auf die aufgeführten Positionen zu bestimmen, wobei jede Börse die relevanten SPAN-Inputfaktoren (z. B. Price Scan Range, Volatility Scan Range, Spread Charges, Kombinierte Rohstoff-Offsets). Leveraged Exchange Traded Funds (ETFs) sind eine Teilmenge von allgemeinen ETFs und sollen die Performance in Vielfachen des zugrunde liegenden Index oder Benchmarks (z. B. 200, 300 oder höher) generieren. Darüber hinaus versuchen einige dieser ETFs, eine Leistung zu generieren, die nicht nur ein Vielfaches von aber auch die Umkehrung des zugrunde liegenden Index oder Benchmarks (z. B. eine kurze ETF) ist. Um dies zu erreichen, beinhalten diese Leveraged-Fonds typischerweise unter ihren Beständen derivative Instrumente wie Optionen, Futures oder Swaps, die die gewünschte Hebelwirkung und eine umgekehrte Performance bieten sollen. Die Margin-Regeln erfordern die Anerkennung der zusätzlichen Hebelwirkung und des Risikos, die mit diesen Instrumenten verbunden sind, durch die Festlegung eines Margin-Zinssatzes, der diesem Hebelgrad entspricht (aber nicht mehr als 100 des ETF-Wertes). So ist zum Beispiel, während die auf Basis der basenbasierten Instandhaltungsspanne für eine nicht gehebelte lange ETF auf 25 und eine kurze, nicht gehebelte ETF bei 30 festgesetzt wird. Beispiele für die Instandhaltungsmargenänderung für gehebelte ETFs sind wie folgt: 1. Lange ein ETF mit einem 200 Hebel-Faktor: 50 (2 x 25) 2. Kurz ein ETF mit einem 300 Leverage-Faktor: 90 (3 x 30) Eine ähnliche Skalierung in der Marge ist auch für Optionen in Kraft. Zum Beispiel die Reg. T Instandhaltungsspanne für eine nicht gehebelte, kurzfristige, breit angelegte ETF-Indexoption beträgt 100 der Optionsprämie zuzüglich des ETF-Marktwertes, abzüglich etwaiger Out-of-the-money-Beträge (auf mindestens 10 ETF-Marktwert Im Falle von Anrufen und 10 der Option Ausübungspreis im Falle von Puts). In dem Fall, in dem die zugrunde liegende Option eine gehebelte ETF ist, wird die 15 Rate durch den Leverage-Faktor der ETF erhöht. Im Falle von Portfolio-Margin-Konten ist der Effekt ähnlich, mit den Scan-Bereichen, durch die die gehebelten ETF-Positionen sind Stress getestet zunehmend durch die ETF Hebel-Faktor. Siehe NASD Rule 2520 und NYSE Regel 431 für weitere Details. Eine Sondervereinbarung zwischen der CME Group und der Singapore Exchange (SGX), die als Gegenseitiges Offset-System (MOS) bezeichnet wird, ermöglicht es den Händlern sowohl der Yen als auch der auf USD lautenden Nikkei 225-Futures, Positionen in den Produkten an einer Börse zu machen und sie zu versetzen der andere. Die Wirkung dieser Vereinbarung ist es, einen Markt zu schaffen, der verschiedene Zeitzonen überquert, sowie die Fungibilität von Verträgen zwischen den Börsen. IB-Kontoinhaber können die MOS-Funktionalität in Anspruch nehmen, indem sie an der Stelle der Handelseintragung sowohl das richtige zugrunde liegende Symbol als auch den Austausch angeben. Im Fall des auf Yen lautenden Nikkei 225-Index-Kontrakts ist das IB-Symbol NIY und die Börse entweder Globex (für Verträge, die bei CME-Stunden notiert sind) und SGXCME (für Verträge, die bei SGX-Stunden notiert und gehandelt werden). Im Falle des auf USD lautenden Nikkei 225 Index-Kontrakts ist das IB-Symbol NKD und die Börse entweder Globex (für Verträge im CME) oder SGXCME (für Verträge, die bei der SGX notiert sind). Um das Konzept der Fungibilität zu veranschaulichen, war ein Kontoinhaber, der eine Long-Futures-Position auf der CME-Börse eingegangen ist und danach eine kurze Futures-Position mit demselben zugrunde liegenden Symbol und Ablaufdatum einträgt, aber auf der SGXCME-Börse notiert ist Genauso wie wenn diese Short-Position auf der CME-Börse durchgeführt wurde und das ist, die lange Position zu schließen. MOS bietet auch Margin-Offset für Positionen, die an einem der beiden Börsen in der oben genannten Weise eingegangen sind. Hier würde beispielsweise eine aus der CME-Börse eingegangene Long-Futures-Position eine Spread-Margin-Behandlung gegen eine Short-Position mit demselben zugrunde liegenden, aber einem anderen Ablaufmonat, der aus der SGXCME-Börse eingegangen wurde, gewährt. Dieser Effekt soll ähnlich dem sein, was stattfinden würde, wenn sowohl die lange als auch die kurze Position aus demselben Austausch eingegangen würden. IB bietet auch den Handel mit den identischen SGX-gelisteten Futures-Kontrakten an, aber ohne die MOS-Merkmale der Fungibilität und Margin Offset wie oben beschrieben. Im Falle des auf den Yen lautenden Nikkei 225 Index ist der Vertrag mit dem zugrunde liegenden Symbol SGXNK und der Austausch von SGX das funktionale Äquivalent des NIY-Vertrages mit dem Austausch von SGXCME. Ähnlich ist im Fall des auf USD lautenden Nikkei 225 Index der Vertrag mit dem zugrunde liegenden Symbol N225U und der Austausch von SGX das funktionale Äquivalent des NKD-Vertrages mit dem Austausch von SGXCME. Es sollte jedoch beachtet werden, dass eine lange (kurze) Position eines gegebenen Ablaufs, der an der SGX-Börse eingegangen ist, eine kurze (lange) Position, die auf dem SGXCME oder dem CME für diese Angelegenheit eingegangen ist, nicht schließt. Darüber hinaus gibt es keinen Margin-Offset zwischen SGX-gelisteten und SGXCME - oder CME-Verträgen. Eine Tabelle der Handelsstunden für die MOS-fähigen Produkte ist unten angegeben: 4. Sortieren Sie die Frisörraten von kleinsten bis größten 5. Beginnen Sie mit dem positiven Netto-Liq-Basis-Währungsäquivalent mit dem niedrigsten Haarschnitt, berechnen Sie die Margin-Anforderung auf den Teil, der Kann verwendet werden, um den negativen Netto-Liq-Wert zu senken. Verbrauch 15,073,07 USD-Äquivalent gegenüber der EUR-Marge1 (15.073,07) x 0,025 376,82 6. Wiederholen Sie Schritt (5), bis alle negativen Netto-Liquiditätswerte abgedeckt sind Restliches negatives Netto-li -19.712.723 15.073,07 - 4.639,65 Restliche negative Netto-Liquidität mit 4.639,65 USD-Äquivalent KRW Margin2 (4.639,65) x 0,10 463,97 Verbleibende negative Netto-li0 -4.639,65 4.639,65 0,00 Summe Margin-Anforderung Margin1 Margin2 376,82 463,97 840,79 Konten, die als Cash-Typ eingerichtet wurden, haben keinen Zugang zu Die Erlöse aus dem Verkauf von Wertpapieren bis zu dem Zeitpunkt, zu dem die Transaktion in der Clearingstelle abgewickelt wurde und die Erlöse an IB ausgegeben wurden. Die Wertpapierabwicklung erfolgt grundsätzlich am dritten Geschäftstag nach der Verkaufstransaktion. Die Bereitstellung eines Zugangs zu den Mitteln vor der Abrechnung würde ein Darlehen darstellen, eine Transaktion, die in diesem Konto nicht ausgeschlossen ist. Die eine Ausnahme ist unter der Freilaufregel. Kunden mit einem Bargeldkonto können die Erlöse aus dem Verkauf eines Wertpapiers verwenden, um ein anderes Wertpapier zu erwerben, unter der Bedingung, dass die zweite Sicherheit bis zur Abwicklung des Erstverkaufs gehalten wird. Wenn der Kunde die zweite Sicherheit vor der Abwicklung des Ersthandels verkauft, werden sie gegen die Freilaufregel verstoßen und werden für 90 Tage von der Ausnutzung dieser Ausnahme gesperrt. Kontoinhaber, die vor dem Abrechnungstag Zugang zu bezahlten Geldern haben möchten, können dies durch die Wahl eines Kontotyps der Margin tun. Unter diesem Konto können unbestätigte Mittel zu Handelszwecken verwendet werden, dürfen aber bis zur Abrechnung nicht zurückgezogen werden. Kontoinhaber, die ein Cash-Konto pflegen, können ein Upgrade auf ein Margin-Typ-Konto anfordern, indem sie sich in Account Management anmelden und die Optionen für den Trading Access und dann die Handelskonfiguration auswählen. Upgrade-Anfragen unterliegen einer Compliance-Überprüfung, um sicherzustellen, dass der Kontoinhaber die entsprechenden Qualifikationen beibehält. Durch Regulierung können Makler den Kunden nicht erlauben, Investmentfonds auf Marge zu erwerben. Allerdings, sobald er gekauft und als voll bezahlt für einen Zeitraum von 30 Tagen gehalten werden, haben die Investmentfonds Aktien Darlehen Wert, der verwendet werden kann, um Margin Kredit gegen nachfolgende Aktienkäufe zu verlängern.